Financiamiento para proyectos
ENERGÍAS RENOVABLES
En Caro Capital Investments apoyamos a sponsors, desarrolladores y empresas del sector energético en la búsqueda y estructuración de soluciones de financiamiento para proyectos de energía renovable.
Trabajamos con proyectos que cuenten con un nivel de desarrollo suficiente para ser evaluados por bancos, fondos de crédito e instituciones financieras nacionales e internacionales.
Dependiendo de las características de cada operación, buscamos identificar instituciones con apetito para financiar proyectos mediante estructuras de deuda corporativa, project finance u otras alternativas de crédito aplicables.
Nuestro análisis considera, entre otros factores, la experiencia y capacidad financiera del sponsor, tecnología utilizada, etapa de desarrollo, CAPEX, permisos, derechos sobre el terreno, interconexión, contratos de construcción, generación proyectada, contratos de venta de energía, flujo de caja, equity comprometido y capacidad del proyecto para atender el servicio de la deuda.
¿Qué tipo de proyectos evaluamos?
Podemos evaluar operaciones relacionadas, entre otras, con:
Energía solar fotovoltaica.
Energía eólica.
Proyectos hidroeléctricos.
Biomasa y biogás.
Sistemas de almacenamiento de energía asociados a proyectos de generación.
Expansión de proyectos de generación existentes.
Infraestructura directamente relacionada con proyectos de energía renovable.
Refinanciamiento de activos de energía renovable en operación.
La elegibilidad dependerá de la tecnología, país, etapa de desarrollo, marco regulatorio y características particulares de cada proyecto.
Este servicio está dirigido a sponsors, desarrolladores y empresas con experiencia demostrable y proyectos que hayan alcanzado un nivel de desarrollo suficiente para iniciar un proceso de evaluación financiera institucional.
No buscamos financiar proyectos que se encuentren únicamente en etapa de idea o concepto.
El proyecto deberá contar con un nivel de avance que permita evaluar razonablemente su viabilidad técnica, legal, comercial y financiera.
Ticket mínimo objetivo: USD 30 millones.
En determinadas operaciones, y dependiendo del sector, características del proyecto, estructura financiera, capacidad de pago, garantías disponibles y criterios de elegibilidad de las instituciones financieras, Caro Capital Investments podrá evaluar solicitudes por montos inferiores.
La evaluación de operaciones por debajo de USD 30 millones se realizará caso por caso y no implica garantía de aceptación ni de financiamiento.
El monto finalmente financiable dependerá de las características del proyecto, CAPEX, estructura de capital, capacidad de generación de flujo de caja, garantías disponibles y criterios de cada institución financiera.
El sponsor deberá contar con un mínimo del 30% del costo total del proyecto en equity comprometido.
El sponsor deberá demostrar la disponibilidad y procedencia de dicho capital. La composición, valoración y elegibilidad del equity estarán sujetas al análisis de la operación y a los criterios de las instituciones financieras participantes.
Caro Capital Investments no estructura operaciones basadas en financiamiento del 100% del costo total del proyecto.
El porcentaje definitivo de deuda y equity podrá variar de acuerdo con el riesgo, características y estructura de cada operación y con los criterios establecidos por las instituciones financieras.
Los requisitos pueden variar según la tecnología, ubicación y etapa de desarrollo del proyecto.
Para realizar una evaluación preliminar, inicialmente podemos requerir:
Resumen ejecutivo completo del proyecto.
Información corporativa, financiera y experiencia del sponsor y desarrollador.
Estados financieros de los últimos tres años del sponsor o empresa correspondiente, cuando aplique.
Descripción técnica del proyecto y tecnología utilizada.
Ubicación, capacidad instalada y generación estimada.
Presupuesto detallado de inversión o CAPEX.
Cronograma de desarrollo y construcción.
Modelo financiero y flujo de caja proyectado durante el plazo solicitado para el financiamiento.
Indicadores financieros relevantes del proyecto, cuando estén disponibles.
Monto de financiamiento solicitado, plazo requerido y destino específico de los recursos.
Evidencia del equity mínimo del 30% comprometido por el sponsor, incluyendo su origen y estructura.
Información sobre propiedad, arrendamiento, concesión o derechos de uso del terreno.
Permisos, licencias y autorizaciones obtenidas y pendientes.
Estudios técnicos disponibles.
Información sobre interconexión y acceso a la red, cuando corresponda.
Contratos o información relacionada con EPC, construcción, operación y mantenimiento, cuando estén disponibles.
PPA, contratos de venta de energía, offtake agreements u otros mecanismos de comercialización de la energía, cuando correspondan.
Información sobre garantías o activos disponibles para respaldar la operación, cuando aplique.
Esta documentación constituye únicamente los requisitos iniciales para realizar una evaluación preliminar.
Dependiendo de la tecnología, país, etapa de desarrollo y estructura financiera, los bancos, fondos de crédito e instituciones financieras podrán solicitar posteriormente estudios técnicos, ambientales, legales, regulatorios, de mercado, seguros, contratos y documentación adicional durante sus procesos de análisis de crédito y debida diligencia.
Trabajamos a éxito
Caro Capital Investments trabaja bajo un modelo de honorarios a éxito (Success Fee).
No cobramos honorarios profesionales por adelantado por el análisis inicial, estructuración o presentación de la operación ante las instituciones financieras, y no existen honorarios profesionales ocultos.
Nuestros honorarios se generan cuando la operación de financiamiento se cierra exitosamente, de acuerdo con los términos previamente establecidos con el cliente.
Visitas presenciales
Nuestro proceso inicial de análisis, estructuración y presentación puede realizarse de manera remota.
Cuando el sponsor, propietario o representante del proyecto solicite una visita presencial por parte de Caro Capital Investments, los gastos razonables relacionados con dicha visita, incluyendo transporte y alojamiento, serán asumidos por el sponsor y deberán ser acordados previamente.
Estos gastos corresponden exclusivamente a gastos relacionados con la visita y no constituyen honorarios profesionales.
Importante
Caro Capital Investments actúa como facilitador y estructurador financiero. La aceptación de un proyecto para evaluación no constituye una aprobación de financiamiento.
La aprobación final del crédito, monto, tasa de interés, plazo, garantías, porcentaje de financiamiento y demás condiciones son determinadas exclusivamente por los bancos, fondos de crédito o instituciones financieras participantes después de realizar sus respectivos procesos de análisis de crédito y debida diligencia.
